EnglishНа русском

Переглянути у форматі pdf

ИНОСТРАННЫЙ КАПИТАЛ В БАНКОВСКОМ СЕКТОРЕ АЗЕРБАЙДЖАНА: ЭКОНОМИКО-ПРАВОВОЙ АСПЕКТ
Э. К. Дильбази

Назад

DOI: 10.32702/2306-6814.2018.20.44

УДК: 336.71: 339.727.22: 351.72

Э. К. Дильбази

ИНОСТРАННЫЙ КАПИТАЛ В БАНКОВСКОМ СЕКТОРЕ АЗЕРБАЙДЖАНА: ЭКОНОМИКО-ПРАВОВОЙ АСПЕКТ

Анотація

В статье рассматриваются экономико-правовые аспекты участия иностранного капитала в банковском секторе Азербайджана. Представлены практические подходы к организации данного процесса. Определены критерии оптимального регулирования границ деятельности иностранного капитала в работе местных банков. Отмечена важность совершенствования существующей законодательной базы, регулирующей участие иностранного капитала в банковском секторе страны. Исследованы процессы и процедуры подготовки и принятия нормативных актов по регулированию участия иностранного капитала в структуре национальных банков в контексте глобальных экономических вызовов. Обоснована важность разработки и оптимизации правовых основ и механизмов, регулирующих участие иностранного капитала в банковском секторе Азербайджана, для защиты интересов местных коммерческих банков. Акцентировано на необходимость гармонизации интересов иностранных инвесторов и отечественных кредитных учреждений в целях обеспечения финансовой стабильности банковского сектора страны и определения оптимальных законодательных границ. Проанализированы основные положения действующего законодательства Азербайджана, связанные с рассматриваемыми в статье проблемами. Выделены ключевые моменты для совершенствования действующих нормативно-правовых актов, регулирующих участие иностранного капитала в банковском секторе страны.

Ключові слова: иностранный капитал; банковский сектор; международные финансовые институты; правовая база; коммерческие банки; Азербайджан; банковское законодательство; Центральный банк.

Література

1. Стратегическая Дорожная Карта по развитию финансовых услуг в Азербайджанской Республике. — Баку. — 2016. — 59 с.
2. Абалкина А.А. Правовые аспекты выхода банков за рубеж: российский опыт / А.А. Абалкина, Е.В. Рябова // Банковское дело. — 2014. — № 8. — С.74—79.
3. Bonin J.P. Bank Performance, Efficiency and Ownership in Transition Countries / J.P. Bonin, I. Hasan, P. Wachtel // Journal of Banking & Finance. — Vol. 29. — Issue 1. — January 2005. — P. 31—53.
4. Верников А.В. Иностранные банки в переходной экономике: сравнительный анализ / А.А. Верников. — М.: ИМЭПИ РАН. — 2005. — 304 с.
5. Demirguc-Kunt A. Foreign Banks and International Transmission of Monetary Policy: Evidence from the Syndicated Loan Market / A. Demirguc-Kunt, B.L. Horvath, H. Huizinga. — World Bank Group. Policy Research Working Paper 7937. — 2017. — 51 p.
6. Giannetti М., Ongena S. "Lending by Example": Direct and Indirect Efects of Foreign Banks in Emerging Markets / М. Giannetti, S. Ongena // Journal of International Economics. — 2012. — Vol. 86 (1). — P. 167—180.
7. Claessense S. Foreign Banks: Trends and Impact / S. Claessense, H. van Horen // Journal of Money, Credit and Banking. — 2014. — Vol. 46. — Iss. s1. — P. 295—326.
8. Розинский И.А. Иностранные банки и национальная экономика. — М.: Экономика, 2009. — 384 с.
9. Van Horen N. Foreign Banking in Developing Countries; origin matters / N. van Horen // Emerging Markets Review. — 2007. — Vol. 8. — Iss. 2. — P. 81—105.
10. De Haas R. Foreign Banks in Central and Eastern Europe: Asset or Risk Factor? / R. de Haas, I. van Lelyveld // Maandschrift Economie. — 2003. — Vol. 67. — No. 3. — P. 188—209.
11. Батрименко В.В. Експансія транснаціональних банків у нових ринкових економіках: монографія / В.В. Батрименко. — Київ: ВПЦ "Київський університет". — 2011. — 570 с.
12. Владичин У.В. Iноземне банкiвництво в Українi: монографія / У.В. Владичин. — Львiв: ЛА "Пiрамiда". — 2011. — 280 c.
13. Геєць В. Iноземний капiтал у банкiвськiй системi Українi / В. Геєць // Дзеркало тижня. — 2006. — № 26 (205).
14. Диба М.I. Вплив iноземного капiталу на економiчнi процесси в Українi / М.I. Диба, Є.С. Осадчий // Фiнанси Українi. — 2009. — № 11. — С. 35—46.
15. Корнилюк Р.В. Iноземнi банки в Українi: вплив та регулювання: монографія / Р.В. Корнилюк, I.Б. Iвасiв, О.М. Диба. — Київ: КНЕУ. — 2012. — 234 с.
16. Прімєрова О.К. Особливості діяльності банків з іноземним капіталом / О.К. Прімєрова // Формування ринкових відносин в Україні: Збірник наукових праць. — Вип. 3 (70). — 2007. — С. 40—43.
17. Исмаилов Э.М. Валюты стран Центральной Евразии в условиях финансовой глобализации / Э.М. Исмаилов. — Стокгольм: СА&СС Press. — 2009. — 132 с.
18. Керимов А.Э. Рынок банковских услуг: теория и практика (на примере коммерческих банков Азербайджанской Республики) / А.Э. Керимов. — Баку: АГЭУ. — 2010. — 400 с.
19. Мамедов З.Ф. Экспансия российского банковского капитала в других странах СНГ и присутствие их банков на рынке РФ / З.Ф. Мамедов // Кавказ и глобализация. — 2008. — Т. 2. — № 1. — С. 67—81.
20. Муршудли Ф.Ф. Банковское обслуживание внешнеэкономической деятельности Азербайджана в условиях финансовой глобализации. Монография / Ф.Ф. Муршудли. — Баку: Издательский Дом "Sarq-Qarb", — 2013. — xvi, 416 c.
21. Рустамов Э. Финансовая глобализация и качество институтов / Э.С. Рустамов // Вопросы экономики. — 2010. — № 2. — С. 39—52.
22. Сенчагов В.К. Современные системы развития финансовой системы в условиях глобализации / В.К. Сенчагов, Б.В. Губин // Современные технологии управления. — 2015. — № 9 (57). — С. 29—39.
23. Верников А.В. Доля иностранного капитала в банковском секторе: вопросы методологии / А.В. Верников // Деньги и кредит. — 2006. — № 6. — С. 63—71.
24. Князева Е.Ю. Правовые аспекты экспансии зарубежного капитала в банковской сфере России / Е.Ю. Князева, С.В. Тимофеев // Вестник РГГУ. Серия: Экономика. Управление. Право. — 2009. — № 11. — С. 209—216.
25. Гурин Н.В. Регулирование деятельности банков в условиях оттока иностранного капитала / Н.В. Гурин // Финансы и кредит. — 2016. — № 24 (696). — С. 25—34.
26. Чунаева О.К. Предприятия с участием иностранного капитала: правовой и экономический аспекты / О.К. Чунаева // Российское предпринимательство. — 2011. — Т. 12. — № 11. — С. 10—14.
27. Сборник нормативно-правовых актов о банках. — Баку: ЦБ АР. — 2009.
28. Инструкция Центрального банка Азербайджана по принудительной ликвидации местных филиалов банков и иностранных банков. — Баку: ЦБ АР. — 2010.

E. Dilbazi

FOREIGN CAPITAL IN THE BANKING SECTOR OF AZERBAIJAN: THE ECONOMIC AND LEGAL ASPECT

Summary

The article discusses the economic and legal aspects of foreign capital participation in the banking sector of Azerbaijan. Theoretical and methodological base of legal and economic regulation of ensuring participation of foreign capital in the banking sector is analyzed in this context. Practical approaches to the organization of thе said process are presented. The essence and the importance of legal aspects of regulation of foreign capital in a banking system of the country is considered too. The criteria for optimal regulation of foreign capital limits in the activity of local banks are defined. The importance of improving the existing legislative framework governing the participation of foreign capital in the banking sector of the country was noted. The processes and procedures for the preparation and adoption of regulations on the regulation of the participation of foreign capital in the structure of national banks in the context of global economic challenges are investigated. It justifies the importance of developing and optimizing the legal framework and mechanisms governing the participation of foreign capital in the banking sector of Azerbaijan in order, to protect the interests of local commercial banks. The need to harmonize the interests of foreign investors and domestic credit institutions is emphasized in order to ensure the financial stability of the country's banking sector and determine the optimal legislative restrictions. The main provisions of the current legislation of Azerbaijan related to the problems addressed in the article have been analyzed. Key points to improve existing regulations governing the participation of foreign capital in the banking sector of the country are highlighted. Conclusions and offers on the considered problems are given at the end of article.

Keywords: foreign capital; banking sector; international financial institutions; legal base; commercial banks; Azerbaijan; banking legislation; Central Bank.

References

1. President of the Republic of Azerbaijan (2016), Strategicheskaja Dorozhnaja Karta po razvitiju finansovyh uslug v Azerbajdzhanskoj Respublike [Strategic Roadmap for the development of financial services in the Republic of Azerbaijan], Baku, Azerbaijan.
2. Abalkina, A.A. and Rjabova, E.V. (2014), "Legal aspects of the exit of banks abroad: the Russian experience", Bankovskoe delo, vol. 8, pp. 74—79.
3. Bonin, J.P. Hasan, I. and Wachtel, P. (2005), "Bank Performance, Efficiency and Ownership in Transition Countries", Journal of Banking & Finance. Vol. 29 (1), pp. 31—53.
4. Vernikov, A.V. (2005), Inostrannye banki v perehodnoj jekonomike: sravnitel'nyj analiz [Foreign banks in a transition economy: a comparative analysis], IMJePI RAN, Moscow, Russia.
5. Demirguc-Kunt, A. Horvath, B.L. and Huizinga, H. (2017), "Foreign Banks and International Transmission of Monetary Policy: Evidence from the Syndicated Loan Market", World Bank Group, Policy Research Working Paper, vol.7937.
6. Giannetti, М. and Ongena, S. (2012), "Lending by Example": Direct and Indirect Effects of Foreign Banks in Emerging Markets", Journal of International Economics, Vol. 86 (1), pр. 167—180.
7. Claessense, S. van Horen, H (2014), "Foreign Banks: Trends and Impact", Journal of Money, Credit and Banking, Vol. 46 (s1), pp. 295—326.
8. Rozinskij, I.A. (2009), Inostrannye banki i nacional'naja jekonomika [Foreign banks and national economy], Jekonomika, Moscow, Russia.
9. Van Horen, N. (2007), "Foreign Banking in Developing Countries; origin matters", Emerging Markets Review, Vol. 8 (2), pp. 81—105.
10. De Haas, R. Van Lelyveld, I. (2003), "Foreign Banks in Central and Eastern Europe: Asset or Risk Factor?", Maandschrift Economie, Vol. 67 (3), pp. 188—209.
11. Batrymenko, V.V. (2011), Ekspansiia transnatsional'nykh bankiv u novykh rynkovykh ekonomikakh: Monohrafiia [Expansion of transnational banks in new markets: Monograph], VPTs "Kyivs'kyj universytet", Kyiv, Ukraine.
12. Vladychyn, U.V. (2011), Inozemne bankivnytstvo v Ukraini: monohrafiia [Foreign banking in Ukraine: Monograph], LA "Piramida", L'viv, Ukraine.
13. Heiets', V. (2006), "Foreign capital in the banking system of Ukraine", Dzerkalo tyzhnia, Vol. 26 (205).
14. Dyba, M.I. (2009), "Influence of foreign capital on economic processes in Ukraine", Finansy Ukraini, vol. 11, pp. 35—46.
15. Kornyliuk, R.V. Ivasiv I.B. and Dyba O.M. (2012), Inozemni banky v Ukraini: vplyv ta rehuliuvannia: monohrafiia [Foreign banks in Ukraine: influence and regulation: monograph], KNEU, Kyiv, Ukraine.
16. Primierova, O.K. (2007), "Features of activity of banks with foreign capital", Formuvannia rynkovykh vidnosyn v Ukraini: Zbirnyk naukovykh prats', Vol. 3 (70), pp. 40—43.
17. Ismailov, Je.M. (2009), Valjuty stran Central'noj Evrazii v uslovijah finansovoj globalizacii [Currencies of Central Eurasia countries in the conditions of financial globalization], SA&SS Press, Stockholm, Sweden.
18. Kerimov, A.Je. (2010), Rynok bankovskih uslug: teorija i praktika (na primere kommercheskih bankov Azerbajdzhanskoj Respubliki) [Market of banking services: theory and practice (on the example of commercial banks of the Azerbaijan Republic)], AGJeU, Baku, Azerbaijan.
19. Mamedov, Z.F. (2008), "Expansion of Russian banking capital in other CIS countries and the presence of their banks in the Russian market", Kavkaz i globalizacija, Vol. 2 (1), pp. 67—81.
20. Murshudli, F.F. (2013), Bankovskoe obsluzhivanie vneshnejekonomicheskoj dejatel'nosti Azerbajdzhana v uslovijah finansovoj globalizacii [Banking services of foreign economic activities of Azerbaijan in the conditions of financial globalization], Izdatel'skij Dom "Sarq-Qarb", Baku, Azerbaijan.
21. Rustamov, Je. (2010), "Financial globalization and the quality of institutions", Voprosy jekonomiki, Vol. 2, pp. 39—52.
22. Senchagov, V.K. and Gubin B.V. (2015), "Modern systems of development of the financial system in the conditions of globalization", Sovremennye tehnologii upravlenija, Vol. 9 (57), pp. 29—39.
23. Vernikov, A.V. (2006), "The share of foreign capital in the banking sector: questions of methodology", Den'gi i kredit, Vol. 6, pp. 63—71.
24. Knjazeva, E.Ju. and Timofeev, S.V. (2009), "Legal aspects of the expansion of foreign capital in the banking sector of Russia", Vestnik RGGU. Serija: Jekonomika. Upravlenie. Pravo, Vol. 11, pp. 209—216.
25. Gurin, N.V. (2016), "Regulation of banks in the conditions of outflow of foreign capital", Finansy i kredit, Vol. 24 (696), pp. 25—34.
26. Chunaeva, O.K. (2011), "Enterprises with foreign capital: legal and economic aspects", Rossijskoe predprinimatel'stvo, Vol. 12 (11), pp. 10—14.
27. Central Bank of Azerbaijan (2009), Sbornik normativno-pravovyh aktov o bankah [Collection of normative legal acts on banks], CB AR, Baku, Azerbaijan.
28. Central Bank of Azerbaijan (2010), Instrukcija Central'nogo banka Azerbajdzhana po prinuditel'noj likvidacii mestnyh filialov bankov i inostrannyh bankov [Instruction of the Central Bank of Azerbaijan on the forced liquidation of local branches of banks and foreign banks], CB AR, Baku, Azerbaijan.

№ 20 2018, стор. 44 - 49

Рубрика: Економіка

Дата публікації: 2018-10-26

Кількість переглядів: 51

Відомості про авторів

Э. К. Дильбази

соискатель, Азербайджанский Государственный Экономический Университет, г. Баку

E. Dilbazi

сandidate for a degree, Azerbaijan State University of Economics, Baku

Як цитувати статтю

Дильбази Э. К. Иностранный капитал в банковском секторе азербайджана: экономико-правовой аспект. Інвестиції: практика та досвід. 2018. № 20. С. 44–49. DOI: 10.32702/2306-6814.2018.20.44

Dilbazi, E. (2018), “Foreign capital in the banking sector of azerbaijan: the economic and legal aspect”, Investytsiyi: praktyka ta dosvid, vol. 20, pp. 44–49. DOI: 10.32702/2306-6814.2018.20.44

Creative Commons License

Стаття розповсюджується за ліцензією
Creative Commons Attribution 4.0 Міжнародна.